特殊應收賬款的風險管理

　　企業(yè)需要機制提前發(fā)現(xiàn)隱患

　　2008年連續(xù)幾波的破產(chǎn)潮，牽連了一大批企業(yè)，華盛機床設(shè)備有限公司（化名）即是其中之一。2007年年底，該公司銷售了數(shù)臺機床給某大型制造商，總金額大約3000萬元。除了收到客戶500萬元的訂金，其余款項客戶一直未有支付。

　　由于該客戶以往都是從華盛訂貨，也未發(fā)生過壞賬，所以華盛對這筆款項按一般的方式計提了（一年期以內(nèi)）5％的壞賬準備。不幸，該客戶在2008年8月破產(chǎn)，剩余的2500萬應收賬款基本無望要回。其實，這類屬于特殊的應收賬款管理，并不能用普通的“賬齡分析法”（即隨著時間的增加，逐年提高計提壞賬準備的比例）來進行管理，而應該有一套特殊的風險管理體系。

　　擬定特殊應收款項的認定標準

　　要進行特殊的應收賬款管理，首先要認定究竟何種是“特殊的應收賬款”。第一是單項金額重大；第二是綜合風險重大。

　　單項金額重大，就是單筆款項數(shù)額超過一定的絕對值，或者超過企業(yè)凈資產(chǎn)的某一比例。比如，對于超過企業(yè)凈資產(chǎn)0.5％的應收賬款，可認定為特殊應收賬款。

　　所謂綜合風險重大，多數(shù)是指那些已經(jīng)不再交易的客戶，最后一筆應收賬款久拖未結(jié)，或者是客戶經(jīng)營出現(xiàn)危機，進而影響到其履行償債義務。這類皆可認定為具有綜合風險的特殊應收賬款。

　　對特殊應收賬款進行風險評級

　　一般而言，一旦達到“特殊”標準的應收賬款，就必須進行專門的風險管理了。

　　對于這些特殊的應收賬款，必須建立一套適時的跟蹤機制。由相關(guān)管理部門負責收集客戶資信資料，比如：市場銷售情況、其他相關(guān)方對客戶的信用支持變化、盈利狀況、相關(guān)抵押擔保等文件，將這些信息盡可能詳細地匯總到財務部（或者資金運營部）。財務部負責定期審核該客戶資料，并評定這類特殊應收賬款的風險等級。大致來說，這種風險可分為三個等級：

　　一等風險為，與客戶尚存在合作關(guān)系，但合作次數(shù)間隔時間較長，或應收款尚處于合同期內(nèi)，依據(jù)合同可以回收，信用風險水平較低；二等風險為，與客戶已經(jīng)停止合作關(guān)系，但部分往來款項尚未結(jié)清，由于時間較長，對方拒絕或拖延支付貨款，但該款項尚在催收之中，壞賬概率在50％以上的應收款；三等風險為，客戶出現(xiàn)資不抵債、資金周轉(zhuǎn)困難、瀕臨破產(chǎn)、債務重組等影響信用正常履行的狀況，形成壞賬可能性達到90％以上，評定為信用風險最高等級。

　　在此過程中，應不斷關(guān)注特殊應收帳款的風險變化，并且隨著應收賬款風險等級的增加，不斷強化催收措施。

　　設(shè)立專門的壞賬計提方式

　　對于特殊的應收賬款，壞賬準備的計提方式也應該有一套專門的標準，根據(jù)風險等級的不同，分別予以增加計提。

　　第一，對單項金額重大的應收賬款，在賬齡計提的基礎(chǔ)上再增加計提10％.第二，對于綜合風險重大的應收賬款，可根據(jù)風險等級分別單獨計提壞賬準備。比如，一等風險單獨計提30％，二等風險單獨計提50％，三等風險單獨計提100％.

　　當然，這種特殊應收賬款的風險管理，不能完全避免壞賬的產(chǎn)生，但至少可提前發(fā)現(xiàn)隱患，贏得追討債務的時間。