新三板新年首罰曝光 中信建投安信證券遭罰

【北京時間財經(jīng) 齊文健】新年伊始，全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)）發(fā)出新一輪罰單。

中信建投、安信證券作為新三板業(yè)務主辦券商，分別因“公開轉(zhuǎn)讓說明書確認不存在重大遺漏的相關(guān)聲明”、“未盡到勤勉盡責”，而收到全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)罰單。其中，全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)要求中信建投證券提交書面承諾的同時，安信證券被約見談話并要求提交書面承諾并。

雖然監(jiān)管部門已加大券商在新三板業(yè)務違規(guī)上的處罰力度，但仍無法改變?nèi)淘谔幜P過后，其依舊屢屢犯錯的現(xiàn)狀。對此，一位資深券商人士向北京時間財經(jīng)表示，目前面對券商屢罰屢犯的現(xiàn)狀，主要還是處罰力度太輕，券商和其他機構(gòu)合作，存在利益訴求，同時券商也存在僥幸心理，等待政策的放松與調(diào)整。

中信建投持續(xù)督導協(xié)議解除了仍遭罰

1月4日，全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)發(fā)布最新監(jiān)管公告，中信建投證券作為推薦珠海伊斯佳科技股份有限公司（伊斯佳）掛牌主辦券商，伊斯佳在審計報告出具日后提交申請掛牌文件前實施了股利分配，其知悉上述股東會決議事項，但該股利分配事項的具體內(nèi)容未在公開轉(zhuǎn)讓說明書中的公司治理及公司財務部分及時充分披露，被全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)要求提交書面承諾。

同時，全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)出具的自律監(jiān)管措施的決定，要求中信建投證券書面承諾的內(nèi)容應當包括但不限于以下內(nèi)容：對違規(guī)事實和性質(zhì)的深刻認識、對相關(guān)規(guī)則的正確理解、整改措施和行為保證。

北京時間財經(jīng)了解到，這看似是中信建投今年以來，因新三業(yè)務違規(guī)首次被全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)處罰，但中信建投證券此次的罰單開出時間卻是2016年11月30日，距離中信建投證券上次因新三板業(yè)務違規(guī)被處罰時間僅時隔半個月左右。

北京時間財經(jīng)翻看相關(guān)資料發(fā)現(xiàn)，此次中信建投證券被罰起因于一筆股利分配：

伊斯佳于2016年8月11日掛牌新三板，主營化妝品的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售，推薦掛牌主辦券商是中信建投證券。

2016年2月23日，伊斯佳將未分配利潤600萬元按股東投資比例分配給投資者，每股派發(fā)紅利0.30元。隨后4月28日，伊斯佳提交掛牌申請材料。

這次股利分配看似實屬正常，但全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)規(guī)定，申請掛牌公司應披露最近兩年實際股利分配情況，伊斯佳在2016年2月份的股利分配“恰巧”就在未披露的范圍內(nèi)。

雖然伊斯佳已于2016年8月份補充披露了該次分紅，但全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)給伊斯佳的罰單依舊開出。即使伊斯佳與中信建投證券已于2016年11月解除了督導協(xié)議，但仍被處罰。

安信證券信息披露不充分“吃”罰單

全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)在1月4日發(fā)布的監(jiān)管公告稱，深圳優(yōu)力可科技股份有限公司（優(yōu)力可）在《公開轉(zhuǎn)讓說明書》中陳述“參與主編了《建筑機電工程抗震設計規(guī)范》及其他業(yè)務收入系深圳市置華機電有限公司參與公司組織的《建筑機電工程抗震設計規(guī)范》編寫”，與事實情況不符。經(jīng)查明，優(yōu)力可既不是《建筑機電工程抗震設計規(guī)范》的主編，也不是參編單位。

安信證券作為推薦優(yōu)力可掛牌的主辦券商，未盡到勤勉盡責義務，違反了《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)業(yè)務規(guī)則（試行）》第1.7條及《全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)公開轉(zhuǎn)讓說明書內(nèi)容與格式指引（試行）》第四十二條的規(guī)定，被處以約見談話并要求提交書面承諾的自律監(jiān)管措施，其所提交的書面承諾在內(nèi)容上同樣提出要求。

公開資料顯示，優(yōu)力可于2015年8月11日掛牌新三板，主營建筑用機電抗震支撐產(chǎn)品、支吊架研發(fā)、設計、生產(chǎn)。近三年營收連續(xù)虧損，2014年至2016年上半年公司凈利分別虧損512萬元、976萬元及722萬元。

新三板業(yè)務監(jiān)管風刮進2017年

55家券商曾收罰單

自2015年年末，監(jiān)管部門對券商新三板業(yè)務監(jiān)管力度加強，尤其是2016年，監(jiān)管風暴已全面席卷券商新三板業(yè)務。

在監(jiān)管重壓下，部分券商已在慢慢收縮新三板業(yè)務，不過仍有部分依舊堅持在新三板業(yè)務的“第一現(xiàn)場”。

截至2016年12月上旬，新三板掛牌企業(yè)數(shù)量破萬家的同時，新三板主辦券商也迎來了新三板掛牌數(shù)量激增。據(jù)東方財富(17.070, -0.16, -0.93%)Choice數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示，新三板主辦券商合計完成6402家企業(yè)的推薦掛牌。其中安信證券高居榜首，在2016年其共完成了411家企業(yè)的推薦掛牌，申萬宏源(6.250, 0.00, 0.00%)、中泰證券緊隨其后分別推薦297家和243家企業(yè)。

不過，券商的新三板業(yè)務卻是喜憂參半。

根據(jù)全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)發(fā)布的公告顯示，2016年共有55家券商合計收到監(jiān)管部門88份罰單。因新三板業(yè)務違規(guī)而受處罰的券商共計47家，罰單高達72張，罰單占總罰單數(shù)量的81%。

在72份監(jiān)管函中，其中68份罰單由全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)下發(fā)。其中，自律監(jiān)管措施條文高達63份，通報批評2份，公開譴責3份。此外，由證監(jiān)會及地方證監(jiān)局下發(fā)的罰單共4份，這4份罰單均為暫停券商某項證券業(yè)務的行政監(jiān)管措施。

北京時間財經(jīng)梳理全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)開出的罰單發(fā)現(xiàn)，券商新三板業(yè)務受罰的主要原因包括信息披露不完善、投資者適當性管理違規(guī)、重大資產(chǎn)重組業(yè)務違規(guī)等。

對于新三板業(yè)務監(jiān)管風將吹到何時，多為業(yè)內(nèi)人士向北京時間財經(jīng)表示，在2017年新三板業(yè)務監(jiān)管這股風依舊會吹下去，不過如果整體經(jīng)濟形勢并不樂觀，不排除監(jiān)管力度適當放松的情況