北交所一周審核動(dòng)態(tài)：5家企業(yè)更新進(jìn)展 東實(shí)環(huán)境研發(fā)費(fèi)用真實(shí)性被連問(wèn)兩輪

12月13日至12月19日，共有5家北交所在審企業(yè)更新進(jìn)展。

具體來(lái)看，東實(shí)環(huán)境、精創(chuàng)電氣完成第二輪問(wèn)詢(xún)的回復(fù)，交大鐵發(fā)收到第二輪問(wèn)詢(xún)函；杰特新材、建院股份披露一輪問(wèn)詢(xún)的回復(fù)。

其中，東實(shí)環(huán)境于近日披露了第二輪問(wèn)詢(xún)的回復(fù)，共7問(wèn)，其中研發(fā)費(fèi)用真實(shí)性被連問(wèn)兩輪。另一家完成二輪問(wèn)詢(xún)回復(fù)的精創(chuàng)電氣，公司監(jiān)事會(huì)主席薪酬全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)的原因被追問(wèn)。

目錄：

1、東實(shí)環(huán)境披露北交所第二輪問(wèn)詢(xún)回復(fù)：研發(fā)費(fèi)用真實(shí)性被連問(wèn)兩輪

2、精創(chuàng)電氣完成北交所第二輪問(wèn)詢(xún)回復(fù)：追問(wèn)監(jiān)事會(huì)主席薪酬全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)原因

3、杰特新材回復(fù)北交所一輪問(wèn)詢(xún)：被問(wèn)與可比公司業(yè)績(jī)變動(dòng)趨勢(shì)差異較大的合理性

4、建院股份回復(fù)北交所一輪問(wèn)詢(xún)函：被問(wèn)2021年以來(lái)各期業(yè)績(jī)波動(dòng)的具體原因

詳細(xì)閱讀>>

1、東實(shí)環(huán)境披露北交所第二輪問(wèn)詢(xún)回復(fù)：研發(fā)費(fèi)用真實(shí)性被連問(wèn)兩輪

12月16日，東實(shí)環(huán)境（874087）披露了北交所第二輪問(wèn)詢(xún)的回復(fù)，共7問(wèn)。其中，研發(fā)費(fèi)用真實(shí)性被連問(wèn)兩輪。

挖貝研究院資料顯示，東實(shí)環(huán)境為政府部門(mén)、企事業(yè)單位等客戶(hù)提供多種類(lèi)垃圾無(wú)害化處理和資源化利用的整體解決方案，并將處理后的資源化產(chǎn)品銷(xiāo)售給電網(wǎng)公司等客戶(hù)，業(yè)務(wù)分為市政固廢綜合服務(wù)、工業(yè)固廢綜合服務(wù)、城市環(huán)境綜合服務(wù)三大業(yè)務(wù)板塊。

研發(fā)方面，2021年度至2023年度，公司研發(fā)費(fèi)用分別為0.00萬(wàn)元、1176.30萬(wàn)元、1954.22萬(wàn)元，分別占當(dāng)期營(yíng)業(yè)收入比重為0.00%、1.45%、1.99%，主要由職工薪酬、材料支出、測(cè)試化驗(yàn)加工費(fèi)等構(gòu)成。

對(duì)此，在第一輪問(wèn)詢(xún)中，北交所要求企業(yè)說(shuō)明2021年無(wú)研發(fā)費(fèi)用的原因，2022年開(kāi)始新增研發(fā)投入的背景及原因，是否存在突增研發(fā)費(fèi)用情形。

對(duì)于2021年無(wú)研發(fā)費(fèi)用的原因，公司在回復(fù)稱(chēng)，2021年及2021年之前公司精力主要集中于業(yè)務(wù)拓展，研發(fā)活動(dòng)開(kāi)展較少，相關(guān)研發(fā)活動(dòng)主要為配合國(guó)家課題開(kāi)展的前期調(diào)研，未歸集研發(fā)費(fèi)用。

2022年開(kāi)始新增研發(fā)投入的背景及原因以及是否存在突增研發(fā)費(fèi)用情形上，公司表示，2022年進(jìn)行了內(nèi)部組織架構(gòu)調(diào)整，將技術(shù)研發(fā)部門(mén)進(jìn)行獨(dú)立并明確了其責(zé)任范圍。并且，公司戰(zhàn)略調(diào)整，業(yè)務(wù)布局基本完善，研發(fā)需求增加。第三是，報(bào)告期內(nèi)參與6項(xiàng)國(guó)家課題的研究工作，2022年開(kāi)始各課題逐步開(kāi)展的現(xiàn)場(chǎng)調(diào)研和試驗(yàn)工作，涉及公司的工作量增加。

在第二輪問(wèn)詢(xún)中，北交所追問(wèn)研發(fā)費(fèi)用真實(shí)性相關(guān)問(wèn)題，要求企業(yè)說(shuō)明非研發(fā)部門(mén)研發(fā)人員是否具備從事研發(fā)工作的勝任能力。

回復(fù)中，公司列出了非研發(fā)部研發(fā)人員的學(xué)歷專(zhuān)業(yè)背景、工作背景。并表示，從學(xué)歷背景來(lái)看，發(fā)行人報(bào)告期內(nèi)非研發(fā)部研發(fā)人員以本科及以上為主，本科及以上學(xué)歷占比分別為70.59%、72.73%、81.82%，非研發(fā)部研發(fā)人員整體學(xué)歷水平較高。

從專(zhuān)業(yè)背景來(lái)看，發(fā)行人報(bào)告期內(nèi)非研發(fā)部研發(fā)人員大部分為環(huán)境、機(jī)械、電氣、化學(xué)和熱能動(dòng)力相關(guān)專(zhuān)業(yè)。

從從業(yè)經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，非研發(fā)部研發(fā)人員大部分曾擁有垃圾焚燒、工業(yè)危廢等環(huán)保行業(yè)的工藝/技術(shù)/設(shè)備管理等工作經(jīng)驗(yàn)，有相關(guān)經(jīng)驗(yàn)的人員占比分別為58.82%、86.36%、90.91%。

從從業(yè)年限來(lái)看，報(bào)告期內(nèi)非研發(fā)部研發(fā)人員的從業(yè)年限主要是5年以上，5年以上的合計(jì)占比分別為82.35%、77.27%、72.72%。

公司表示，綜上，公司非研發(fā)部研發(fā)人員具備從事研發(fā)工作的勝任能力。

2、精創(chuàng)電氣完成北交所第二輪問(wèn)詢(xún)回復(fù)：追問(wèn)監(jiān)事會(huì)主席薪酬全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)原因

12月16日，精創(chuàng)電氣（874096）披露了北交所第二輪問(wèn)詢(xún)的回復(fù)，共6問(wèn)。其中，北交所追問(wèn)監(jiān)事會(huì)主席薪酬全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)原因。

挖貝研究院資料顯示，精創(chuàng)電氣主要從事冷鏈設(shè)備智能控制器、物聯(lián)網(wǎng)記錄儀、紅外檢漏儀、智能歧管儀等產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售，并提供物聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算等服務(wù)，產(chǎn)品及服務(wù)主要應(yīng)用于制冷暖通（HVAC/R）、醫(yī)藥、食品和環(huán)境檢測(cè)等行業(yè)或領(lǐng)域。

2023年6月，張令茌開(kāi)始擔(dān)任公司監(jiān)事會(huì)主席，其在2023年6月至12月期間的薪酬為14.27萬(wàn)元，2024年1月至6月期間的薪酬為12.52萬(wàn)元，累計(jì)為26.79萬(wàn)元，全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)用。

第二輪問(wèn)詢(xún)中，北交所要求企業(yè)說(shuō)明監(jiān)事會(huì)主席薪酬全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)用未分?jǐn)偟脑颉?/p>

回復(fù)中，公司稱(chēng)，公司監(jiān)事會(huì)主席張令茌專(zhuān)職參與研發(fā)工作且為公司核心技術(shù)人員，極少參與經(jīng)營(yíng)管理工作，公司將其薪酬全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)用具有合理性。

公司表示，張令茌作為公司技術(shù)總監(jiān)，具備相關(guān)行業(yè)的專(zhuān)業(yè)背景和豐富的工作經(jīng)驗(yàn)，負(fù)責(zé)公司整體技術(shù)研發(fā)方向的規(guī)劃和統(tǒng)籌，并進(jìn)行前瞻性預(yù)研。同時(shí)，他在儀表工具AI事業(yè)部研發(fā)部專(zhuān)職從事研發(fā)活動(dòng)。張令茌為公司核心技術(shù)人員，專(zhuān)職參與研發(fā)工作，其主導(dǎo)并直接參與了冷媒秤、智能真空泵等項(xiàng)目開(kāi)發(fā)，同時(shí)參與并負(fù)責(zé)了公司多個(gè)產(chǎn)學(xué)研項(xiàng)目，如流量計(jì)、制冷暖通系統(tǒng)綜合監(jiān)測(cè)儀等。公司每年召開(kāi)監(jiān)事會(huì)會(huì)議次數(shù)較少，張令茌除少量時(shí)間參加監(jiān)事會(huì)會(huì)議外，不負(fù)責(zé)公司其他經(jīng)營(yíng)管理工作。公司將其薪酬全部計(jì)入研發(fā)費(fèi)用具有合理性。

并且，公司還表示，經(jīng)查詢(xún)上市公司或IPO案例，亦存在與公司采取相同處理方式的情形，并列出了部分案例情況。

附－精創(chuàng)電氣一輪問(wèn)詢(xún)中被問(wèn)董監(jiān)高薪酬計(jì)入研發(fā)費(fèi)用的相關(guān)問(wèn)題

一輪問(wèn)詢(xún)：披露“內(nèi)部組織架構(gòu)圖”中各機(jī)構(gòu)職責(zé)，說(shuō)明各研發(fā)部門(mén)的研發(fā)內(nèi)容、在研項(xiàng)目和人員配置及其變動(dòng)情況（區(qū)分招聘和調(diào)崗），職工薪酬、攤銷(xiāo)及折舊費(fèi)在研發(fā)費(fèi)用與生產(chǎn)成本、其他期間費(fèi)用間歸集的依據(jù)及合理性；董監(jiān)高薪酬計(jì)入研發(fā)費(fèi)用的情況及其核算依據(jù)，“組織架構(gòu)調(diào)整”導(dǎo)致管理費(fèi)用中職工薪酬持續(xù)下降的具體背景。

3、杰特新材回復(fù)北交所一輪問(wèn)詢(xún)：被問(wèn)與可比公司業(yè)績(jī)變動(dòng)趨勢(shì)差異較大的合理性

12月16日，杰特新材（873755）披露了北交所一輪問(wèn)詢(xún)的回復(fù)，共12問(wèn)。其中，公司被問(wèn)到業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的原因及合理性以及與可比公司業(yè)績(jī)變動(dòng)趨勢(shì)差異較大的原因及合理性。

挖貝研究院資料顯示，杰特新材專(zhuān)注于多品類(lèi)玻纖基布、化纖基布、涂層布的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售，產(chǎn)品應(yīng)用于船舶、火車(chē)、汽車(chē)運(yùn)輸用篷布、碼頭、機(jī)場(chǎng)大廳、展覽中心等，并隨著產(chǎn)品開(kāi)發(fā)與應(yīng)用的拓展，逐步延伸至高端建材行業(yè)、新能源汽車(chē)行業(yè)、能源環(huán)保行業(yè)等領(lǐng)域。

2021年至2023年，公司營(yíng)業(yè)收入分別為1.46億元、1.82億元、2.08億元，歸母凈利潤(rùn)分別為1331萬(wàn)元、1639萬(wàn)元、3543萬(wàn)元。

一輪問(wèn)詢(xún)中，北交所要求企業(yè)分析說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)公司業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的原因及合理性，與可比公司業(yè)績(jī)變動(dòng)趨勢(shì)差異較大的原因及合理性，與行業(yè)整體趨勢(shì)是否一致。

回復(fù)中，公司列出主要客戶(hù)經(jīng)營(yíng)情況，并表示，報(bào)告期內(nèi)，除先鋒新材外，公司主要客戶(hù)的營(yíng)業(yè)收入基本保持穩(wěn)定或呈上升趨勢(shì)，整體帶動(dòng)了公司業(yè)績(jī)的增長(zhǎng)，因此公司業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)具有合理性，與主要客戶(hù)經(jīng)營(yíng)情況相匹配。

對(duì)于與可比公司業(yè)績(jī)變動(dòng)趨勢(shì)差異較大方面，公司選取了國(guó)際復(fù)材、玉馬遮陽(yáng)、西大門(mén)三家A股上市公司和溫多利一家擬上市公司作為同行業(yè)可比公司，并列出了2021年度至2024年上半年，公司與同行業(yè)可比公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入及扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)對(duì)比情況。

公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入呈上升趨勢(shì)，2022年度-2024年度（年化）的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入復(fù)合增長(zhǎng)率為13.36%，扣非后歸屬母公司所有者的凈利潤(rùn)的復(fù)合增長(zhǎng)率為37.56%，與同行業(yè)可比公司相比較高。

公司表示，主要由于公司2021年第四季度陸續(xù)搬入新廠房，擴(kuò)大了生產(chǎn)規(guī)模，但由于2022年度受全球公共衛(wèi)生事件影響較大，生產(chǎn)能力未完全釋放，利潤(rùn)水平未大幅提升，2023年度恢復(fù)正常生產(chǎn)后，收入規(guī)模繼續(xù)上升，利潤(rùn)水平也大幅上漲，2024年上半年年化后與2023年度相比基本保持穩(wěn)定。此外，公司的主要產(chǎn)品與可比公司相比存在一定差異。

4、建院股份回復(fù)北交所一輪問(wèn)詢(xún)函：被問(wèn)2021年以來(lái)各期業(yè)績(jī)波動(dòng)的具體原因

12月16日，建院股份（870355）披露北交所一輪問(wèn)詢(xún)的回復(fù)，共13問(wèn)，包括“關(guān)于創(chuàng)新特征”“業(yè)績(jī)波動(dòng)合理性及可持續(xù)性”“毛利率逐年上升及成本核算準(zhǔn)確性”等。

挖貝研究院資料顯示，建院股份專(zhuān)注于巖土工程領(lǐng)域，主要圍繞地基與基礎(chǔ)工程，提供涵蓋勘察、設(shè)計(jì)及施工相關(guān)的專(zhuān)業(yè)化工程服務(wù)。同時(shí)，公司以巖土工程業(yè)務(wù)為核心，進(jìn)一步拓寬業(yè)務(wù)領(lǐng)域，布局總承包以及城市更新業(yè)務(wù)。

報(bào)告期各期，公司營(yíng)業(yè)收入分別為13.95億元、12.02億元及14.16億元，其中2021年同比大幅增長(zhǎng)51.12%，2022年同比下降13.86%，2023年同比增長(zhǎng)17.80%，主要來(lái)自總承包服務(wù)增長(zhǎng)。

一輪問(wèn)詢(xún)中，北交所要求企業(yè)說(shuō)明2021年以來(lái)各期業(yè)績(jī)波動(dòng)的具體原因，總承包業(yè)務(wù)收入大幅增長(zhǎng)的合理性。

2021年以來(lái)各期業(yè)績(jī)波動(dòng)的具體原因方面，建院股份回復(fù)道，公司主要根據(jù)客戶(hù)的需求，為其提供包括地基與基礎(chǔ)工程、巖土工程勘察與設(shè)計(jì)、工程總承包以及城市更新等服務(wù)，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入受到承接項(xiàng)目數(shù)量、項(xiàng)目規(guī)模、項(xiàng)目周期等因素影響，報(bào)告期內(nèi)存在波動(dòng)，總體規(guī)模保持穩(wěn)定。

2022年，公司新簽訂單規(guī)模較2021年增長(zhǎng)28.19%，當(dāng)年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入較2021年下降13.86%，主要原因系2022年受宏觀環(huán)境、政府管控等因素影響，停工時(shí)間長(zhǎng)于預(yù)期，項(xiàng)目總體工期推遲。

對(duì)于總承包業(yè)務(wù)收入大幅增長(zhǎng)的合理性，公司回復(fù)稱(chēng)，報(bào)告期各期，公司總承包業(yè)務(wù)收入分別為39,515.84萬(wàn)元、30,756.79萬(wàn)元、52,961.03萬(wàn)元及31,608.82萬(wàn)元。2022年度，公司總承包業(yè)務(wù)收入較2021年下降22.17%，主要系京隆科技（蘇州）有限公司、靈均先進(jìn)材料（蘇州）有限公司等較大規(guī)模的項(xiàng)目均在下半年簽署；2023年度，公司總承包業(yè)務(wù)收入較2022年增長(zhǎng)72.19%，主要系京隆科技（蘇州）有限公司DK20220071號(hào)地塊總承包項(xiàng)目2023年實(shí)現(xiàn)收入1.67億元。